Узнав о своём диагнозе – неоперабельном раке лёгких, – школьный учитель химии Уолтер Уайт оказывается перед лицом не только смертельной болезни, но и тяжёлого финансового кризиса. Его скромная зарплата не может покрыть дорогостоящее лечение и обеспечить будущее беременной жене и сыну-подростку с детским церебральным параличом. Осознание приближающегося конца и отчаяние от невозможности оставить семью в нищете толкают Уолтера на радикальный и опасный путь. Обладая блестящими знаниями в области химии, которые он годами транслировал скучающим школьникам, он видит единственный быстрый способ заработать значительную сумму денег – создание кристаллического метамфетамина высочайшей чистоты. Этот выбор становится поворотной точкой, с которой начинается его трансформация из законопослушного, подавленного жизнью человека в криминального авторитета, известного под псевдонимом Гейзенберг. Для реализации своего плана Уайту необходим доступ к подпольному рынку сбыта и некоторая инфраструктура, которой он не обладает. Неожиданным решением становится его бывший ученик Джесси Пинкман, которого Уолтер когда-то с презрением выгнал с уроков и чьё будущее считал безнадёжным. Как выясняется, Джесси уже вовлечён в наркобизнес, занимаясь кустарным производством метамфетамина в подпольной лаборатории. Однако накануне предложения Уайта его империя рухнула после рейда Управления по борьбе с наркотиками, в ходе которого был арестован его компаньон, а оборудование конфисковано. Таким образом, Джесси, отчаянно нуждающийся в деньгах и новых возможностях, оказывается идеальным, хотя и ненадёжным, партнёром для Уолтера. Их странный и конфликтный альянс, построенный на взаимной выгоде и скрытом презрении, даёт старт опасному предприятию. Уайт предоставляет непревзойдённое химическое мастерство, позволяющее производить наркотик невиданной чистоты и мощности, а Пинкман – связи в криминальном мире и базовое понимание его законов. С первой же варки в самодельной лаборатории на колёсах, размещённой в фургоне, их жизнь необратимо меняется, погружая обоих в водоворот насилия, паранойи и морального разложения, где каждый шаг вперёд отдаляет их от прежних жизней и затягивает в трясину преступного мира всё глубже.